〇、宏观利好
1、中国人民银行等六部门联合印发《关于金融支持提振和扩大消费的指导意见》
①、创新适应家庭财富管理需求的金融产品，提高居民财产性收入；
②、积极开展汽车贷款业务，适当减免汽车以旧换新过程中提前结清贷款产生的违约金；
③、鼓励试点地区在消费领域积极稳妥推行数字人民币；
④、围绕文化旅游、体育、娱乐、教育培训、居住服务等领域创新融资模式；
⑤、支持符合条件的消费基础设施发行基础设施领域不动产投资信托基金。
2、商务部：将组织开展2025年千县万镇新能源汽车消费季活动
3、广东省人民政府办公厅印发《广东省促进经济持续向好服务做强国内大循环工作方案》
①、加快推动汽车、家电、家装、电动自行车、手机数码等以旧换新；
②、支持电商企业设立出口转内销专区，对外贸企业上线开店给予流量费减免等支持；
③、重点支持深交所深化创业板综合性改革。
4、郑州：深化与DeepSeek等人工智能头部企业的合作
一、并购、重组、再融资
【并购&重组】
京东方A：拟以48.49亿元收购彩虹光电30%股权
京东方A公告称，截至目前，公司已与彩虹股份签署《股权转让协议》，拟以48.49亿元收购咸阳彩虹光电科技有限公司（简称“彩虹光电”）30%股权。
建龙微纳：拟收购上海汉兴能源科技股份有限公司不少于51%股权
建龙微纳公告称，公司正在筹划以支付现金受让股权的方式取得上海汉兴能源科技股份有限公司不少于51%的股份。本次交易预计构成重大资产重组。标的公司具有丰富石油化工等行业技术储备及相应资质、装备产品供货及整体交付能力。通过本次与标的公司的战略整合，公司有望建立起从高性能分子筛材料研发、定制化工艺设计、系统工程交付到终端客户服务的全链条闭环能力，推动公司从材料制造商向技术服务商转型升级。
未名医药：子公司拟增资取得固康药业51%股权
未名医药6月24日晚间公告，公司全资子公司上海未名拟向四川固康药业有限责任公司（简称“固康药业”）增资4500万元，取得固康药业51%股权。公司全资子公司上海未名拟通过增资固康药业的方式，主动探寻公司在中药材、中药饮片领域及公司生物性资产市场机遇，认真谋划资产开发思路，确定合理的运营模式，整合内外部优质资源盘活资产，推动资产运营效益提升。固康药业作为具备成熟商业化体系的中药材及中药饮片企业，拥有一定的市场份额与稳定的客户资源，与公司现有业务在渠道网络及产品类型方面具有互补性。
【再融资】
长川科技：拟定增募资不超31.32亿元用于半导体设备研发项目
长川科技公告称，公司拟向特定对象发行股票募集资金总额不超过31.32亿元，将用于半导体设备研发项目及补充流动资金。
大金重工：拟发行H股股票并在香港联交所上市
大金重工公告称，公司拟发行境外上市外资股（H股）并在香港联合交易所有限公司主板挂牌上市，以进一步夯实全球化战略布局，提升国际市场综合竞争实力。此次发行尚需提交中国证监会、香港联交所及香港证监会备案或核准。此外，公司还拟转为境外募集股份有限公司，并审议通过了关于公司发行H股股票并于香港联交所上市的多项议案。
锦江酒店：上海市国资委原则同意公司发行H股股票方案
锦江酒店公告，2025年6月24日，公司收到上海市国资委出具的《市国资委关于上海锦江国际酒店股份有限公司发行H股股票有关事宜的批复》，原则同意公司发行H股股票方案。本次发行的H股股数不超过发行后公司总股本的15%，并授予不超过前述H股发行股数15%的超额配售权。
华泰证券：获准发行不超过100亿元科技创新债券
二、股权变更、回购、增持
【股权变更】
芯源微：控股股东变更为北方华创
芯源微公告称，公司持股5%以上股东中科天盛与北方华创签署了《股份转让协议》，中科天盛通过公开征集转让的方式将其持有的16,899,750股公司股份全部协议转让至北方华创，交易金额为14.48亿元。此外，公司原持股5%以上的股东先进制造也将其持有的19,064,915股公司股份转让至北方华创。至此，北方华创持有公司35,964,665股股份，约占公司总股本的17.87%，成为公司第一大股东。同时，公司董事会已完成换届，北方华创提名的董事过半数。因此，公司由无控股股东、实际控制人变更为有控股股东、实际控制人，控股股东为北方华创，实际控制人为北京电子控股有限责任公司。
【回购】
盛新锂能：拟4亿元-5亿元回购股份
华兰股份：拟1亿元至2亿元回购公司股份
智动力：拟3000万元—6000万元回购股份
爱柯迪：取得额度不超1.8亿元股票回购专项贷款承诺函
三、业绩变动、经营动态
【业绩】
广大特材：预计上半年净利润同比增加368%左右
泰凌微：预计2025年上半年净利润同比增长267%
【经营动态】
泰和科技：半导体封装用材料项目已完成小试
泰和科技在互动平台表示，在半导体封装用材料方面，公司的“环氧改性酚醛树脂合成技术研究”项目目前已完成小试，准备进入中试阶段。公司的电子级溶剂甲醇等项目目前处于小试阶段，已经可以做到G4级别。
神州信息：公司具有RWA相关的技术能力储备，已与Swift签署合作备忘录
神州信息在互动平台表示，公司在分布式架构平台建设、核心系统建设、渠道管理建设、开放银行建设和数据、业务、支付等中台化建设方面处于国内领先地位，具有RWA相关的技术能力储备。公司已与Swift签署合作备忘录，双方围绕银行核心、跨境支付、国际结算、财资管理等解决方案展开全面合作，成为Swift亚太地区首例启用SwiftRef服务的增值服务认证合作伙伴。
朗新集团：未来公司将持续深化与蚂蚁数科在RWA方面的合作
朗新集团在互动平台表示，公司与蚂蚁数科合作于去年8月在香港完成国内首单基于新能源实体资产RWA，为旗下聚合充电平台新电途运营的9,000个充电桩以RWA形式在香港完成发行获得融资。此次新能源RWA项目中，公司旗下新电途作为新能源数字化平台的运营方和服务方，通过数据识别出平台上的优质资产，为平台上的优质充电桩运营商提供建设、运营支持，从而帮助其盘活存量资产，持续创造收益与价值，形成投融资良性循环，真正实现技术赋能实体资产。截至2024年底，新电途聚合充电平台已合作充电桩运营商超3,000家、接入充电设备数量超过160万，分布式光伏云平台累计接入达到25GW，未来公司将持续深化与蚂蚁数科在RWA方面的合作，惠及包括充电运营商在内的更多实体经济，公司在为运营商提供创新金融服务的过程中，可以获得合理收益并带动平台业务的持续发展。
盛邦安全：公司已为数字货币领域客户提供了网络安全产品
盛邦安全6月24日在互动平台表示，公司拥有保障数字货币网络安全的产品与服务，已经为数字货币领域客户提供了网络安全产品，助力其业务系统的网络安全防护。
美联新材：子公司半固态电池隔膜产品已有小批量订单
美联新材在互动平台表示，公司在固态电池领域已有相关的布局：公司控股子公司安徽美芯拥有半固态电池隔膜的技术储备，目前该产品已有小批量订单；公司控股孙公司辉虹科技生产的普鲁士蓝正极材料也可以用于固态/半固态钠离子电池的制造。目前，公司固态电池相关业务正处于研发或拓展阶段，相关营业收入占公司总收入的比例较小。
孚能科技：第二代半固态电池已获得多家头部低空经济客户定点，第三代半固态电池预计于2026年量产
孚能科技在互动平台表示，当前能量密度高达400-500Wh/kg的全固态电池研发进展顺利，其中60Ah的硫化物全固态电池计划于2025年底向战略合作伙伴小批量交付。在半固态电池领域，公司第二代半固态电池能量密度超过330Wh/kg，循环寿命超过4000圈，目前已获得多家头部低空经济客户定点并积极推进多家头部人形机器人公司的送样，预计将于2025年量产，有望率先在低空经济、人形机器人等具备高技术壁垒、高性能要求的领域实现商业化。第三代半固态能量密度可达400Wh/kg，预计将于2026年量产。
有研新材：拟转让生产硫化物固态电解质相关资产
有研新材公告称，其控股子公司有研稀土计划通过产权交易所挂牌转让硫化锂业务相关资产，包括相关专利、专有技术及设备，挂牌底价不低于1.095亿元。硫化锂材料是有研稀土自主研发成功的新产品，主要用作生产硫化物固态电解质的原材料，已实现小批量销售。本次转让的资产包括无形资产和固定资产两部分，其中包括固态电解质用硫化锂生产技术，该技术主要包括固态电解质用硫化锂生产技术相关的高纯硫化锂合成方法、工艺及设备等，为有研稀土自行研发、单独所有，目前已经建成了吨级固态电解质用硫化锂材料生产线，实现小批量生产销售。
有研新材：全资子公司有研亿金拟引入战投，大基金二期投资总额为3亿元
有研新材公告称，公司全资子公司有研亿金新材料有限公司拟引入战略投资者，以评估基准日2024年9月30日100%股权对应的净资产值49.94亿元为基准进行增资扩股。国家集成电路产业投资基金二期股份有限公司将认缴5081.83万元注册资本，占增资后有研亿金注册资本的5.67%，投资总额为3亿元，超出注册资本的部分计入资本公积。本轮融资完成后，公司持有有研亿金的股权比例将由100%变更为94.33%，有研亿金仍为公司的控股子公司，纳入公司的合并报表范围。本轮融资资金将用于集成电路领域靶材研发及靶材相关经营业务。
中泰化学：控股子公司甲醇项目全面投产
中泰化学公告称，公司控股子公司中泰新材料投资建设的资源化综合利用制甲醇升级示范项目（简称“甲醇项目”）近期逐步提产，生产全流程正式贯通，目前已全面投产。中泰新材料余热发电装置一次性并网发电成功，该装置通过回收甲醇生产过程中的高温余热，驱动汽轮机组发电，实现能源的梯级利用，降低了用电成本。
奥比中光：天工Pro机器人配置了公司Gemini330系列深度相机
奥比中光在券商策略会上表示，北京人形机器人创新中心是公司的优质合作伙伴之一。根据其官网，天工Pro机器人在头部、胸部、腰部和后背各配置了一款公司Gemini330系列深度相机。公司在美国底特律举办的Automate2025展会上发布了最新一代工业级双目视觉解决方案Gemini435Le。该款新品同时具备长距高精度感知和精准边缘轮廓还原能力，可广泛应用于智能物流、机器人等工业自动化领域。
鸿路钢构：自主研发的焊接工业机器人已经少量对外销售
鸿路钢构发布投资者关系活动记录表，公司自主研发的焊接工业机器人已经少量对外销售，目前主要以自用为主，未来将根据集团公司的业务发展情况以及机器人的应用情况进行规划。
光威复材：公司具备为低空装备提供配套能力，已和多家下游业务客户有沟通和合作
光威复材近日在机构调研中表示，碳纤维在低空领域是刚需，有人机和无人机的要求不一样，有人机要求很高，会优先考虑质量和认证需要，无人机会更多地考虑成本。公司拥有完整的产品体系，具备为低空装备提供从碳纤维-预浸料-复材件-整机复材全产业链的配套能力，目前，公司已经和多家下游业务客户有沟通和合作，未来的业务情况更多依赖低空领域的发展情况。
旭光电子：公司大功率电子管产品已配套应用于可控核聚变装置
旭光电子在互动平台表示，公司生产的大功率电子管产品已配套应用于可控核聚变装置。基于在电真空器件领域的技术积累和创新优势，公司正积极深化可控核聚变领域的相关技术研究与产品开发，助力其产业化发展。
【合作】
红墙股份：全资子公司与中海壳牌签订聚醚多元醇产品合作框架协议
红墙股份公告称，全资子公司惠州市红墙化学有限公司与中海壳牌石油化工有限公司签订了《聚醚多元醇产品合作框架协议》，有效期为2025年6月6日至2030年5月31日。协议的签订有利于提高公司市场竞争力和行业知名度，不会对公司本年度经营成果产生重大影响。
四、中标、签单
罗博特科：子公司ficonTEC与美国某头部公司签订超1亿元光电子封测设备合同
罗博特科公告称，公司全资子公司ficonTEC Service GmbH和ficonTEC Automation GmbH与同一交易对手美国某头部公司A及其子公司签订日常经营合同，合同金额约为1,710万欧元（折合人民币已超过1亿元），占公司2024年度经审计营业收入的比例超过了12.82%，达到公司自愿披露日常重大经营合同的披露标准。上述合同的履行有助于公司提升在光电子封测设备前沿领域的技术水平，巩固领先优势，提升核心竞争力。本合同的顺利履行预计将对公司本年度及未来年度经营业绩产生积极影响。
豪恩汽电：预计明年将会推出L3智驾相关的产品
豪恩汽电接受调研时表示，智驾感知系统方面，目前公司是L2+，预计明年将达到L3智驾，公司也将会推出相关的产品。已规划激光雷达、热成像等产品，匹配L3的安全冗余需求。域控系统产品方面，目前公司已量产低算力域控方案的产品，并逐步向高算力产品做开发。此外，公司已成立机器人子公司，涉及的产品主要为感知系统产品，包括超声波模组、RGBD深度摄像头、固态激光雷达等，未来会拓展到触觉传感器、电子皮肤、多维力传感器等方向。所有的产品都可以用在服务机器人和人形机器人业务方向。目前已与多家机器人企业在洽谈中，并进行了相关技术交流与谈判。
中铝国际：签署约19.13亿元几内亚西芒杜铁矿采矿运维合同
中铝国际公告称，公司于2025年6月24日与辛弗有限公司签署几内亚西芒杜项目Simfer矿区采矿运维合同，合同总金额约2.67亿美元，总计折合人民币约19.13亿元。该合同的履行将对公司当期及未来年度业绩产生积极影响，提升公司持续盈利能力。
中国建筑：获得多个重大项目，总金额达215.3亿元
中国建筑公告称，公司近期获得多个重大项目，包括房屋建筑和基础设施项目，总金额达215.3亿元。其中，房屋建筑项目包括中建四局福建福州绿色半导体智能制造产业园工程总承包EPC项目(一期)、中建七局福建莆田市木兰溪绶溪片区八二一街以南城中村保障性安居项目（工程总承包）项目等；基础设施项目包括中建八局河北廊坊润泽数字产业园项目总承包、中建基础、中建七局、中建八局山东日照市东港区涛雒镇海洋生态保护与渔业融合发展EOD项目等。
五、投资建设
2连板顺灏股份：轨道辰光天数天算业务可能在未来5年内有明确的商业价值
顺灏股份公告称，经核查，公司近日与轨道辰光签署了相关协议，公司出资1.1亿元参与轨道辰光的本轮融资，该投资金额未达到相关规则及公司内部制度要求的审议和披露标准。公司持有轨道辰光的股份比例为19.30%，目前公司未直接参与轨道辰光的日常经营管理，公司现有业务也未与轨道辰光的业务产生协同效应。轨道辰光的经营范围包括卫星技术综合应用系统集成、卫星导航服务、卫星移动通信终端制造、卫星移动通信终端销售等。轨道辰光的“天数天算”业务可能在未来5年内有明确的商业价值，太空数据中心的“地数天算”业务可能在未来5-10年逐步具备与地面数据中心进行竞争的优势。
西典新能：拟设立境外子公司及孙公司并建设泰国生产基地投资总额不超2亿元
西典新能公告称，公司拟在中国香港设立子公司“West Deane New Power(HK)Holding Ltd.”、在香港设立全资孙公司“West Deane New Power(HK)International Trading Ltd.”、在新加坡设立孙公司“West Deane New Power(SG)Investment Pte.Ltd.”、在泰国设立孙公司“West Deane New Power(Thailand)Industrial Co.,Ltd.”，并由香港子公司与新加坡孙公司分别出资10%和90%在泰国设立孙公司，最终投资建设泰国生产基地。本次对外投资拟使用自有(自筹)资金不超过2亿人民币，投资款主要用于设立及运营境外公司、购买土地、厂房建设、设备采购、铺底流动资金等相关事项。
立新能源：子公司拟5.29亿元投建奎屯市独立储能项目
立新能源6月24日晚间公告，公司全资子公司奎屯市立新拟投资建设奎屯市20万千瓦/80万千瓦时构网型独立储能项目，投资总额预计约5.29亿元。此次投资有利于推动公司在大型储能领域的持续探索与实践，有利于新疆维吾尔自治区深入贯彻落实“双碳”政策，打造独立储能项目示范，协同储能相关产业链。
新洋丰：拟投资11.5亿元建设新型作物专用肥项目
新洋丰公告称，公司拟与蚌埠市淮上区人民政府签署投资协议，建设100万吨/年新型作物专用肥项目，总投资11.5亿元。项目包括40万吨/年高塔复合肥、40万吨/年尿基复合肥、15万吨/年测土配方BB肥、5万吨/年高端水溶肥等。项目预计在2025年12月31日前开工建设，2026年12月31日前竣工投产。项目实施存在政策调整、项目审批等风险，对公司本年度的生产经营和财务状况不会产生重大影响。
裕同科技：子公司拟出资不超过1200万美元参投光伏、风电等新能源基础设施基金
裕同科技公告称，公司全资子公司香港裕同拟参与投资China Renewable Power Infrastructure LPF基金，认购金额不超过1200万美元。该基金主要投资于光伏、风电等新能源基础设施及配套储能项目，目标规模不超过6.5亿美元。
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